Akcie Amazonu (AMZN) si za poslední rok po úspěšném období růstu připsaly 66 %. Díky snižování nákladů a investicím do ziskových sektorů, jako je umělá inteligence (AI), se Amazon vydal na slibný růstový trend s potenciálem pro významné dlouhodobé zisky.
Rok 2023 se pro Amazon stal rokem obratu, kdy se podařilo obnovit ziskovost jeho e-commerce segmentu a rozvíjet cloudovou službu Amazon Web Services (AWS). Nárůst zisků a volných peněžních toků poskytl společnosti pevné finanční základy pro další rok.
S nižšími náklady a růstovými impulzy ve světě technologií má Amazon před sebou další rok plný slibných výsledků, který si nebudete chtít nechat ujít. Zde jsou tři klíčové důvody, proč byste v roce 2024 měli zvážit nákup akcií Amazonu.
1. Správné kroky vedly k prudkému růstu zisků
V roce 2022 postihly technologický sektor včetně Nasdaq-100 makroekonomické nesnáze, což vedlo k poklesu indexu o 40 %. Amazon se také nevyhnul dopadům, jeho akcie klesly o 50 % a zisky prudce poklesly.
Přesto může být pokles trhu skvělou zkouškou hodnoty společnosti jako dlouhodobé investice. A Amazon pod tlakem ukázal, že je jednou z nejspolehlivějších akcií na trhu.
Amazon reagoval na tyto výzvy v roce 2022 restrukturalizací svého podnikání se zaměřením na ziskovost. Snížení nákladů, jako je uzavírání skladů, propouštění tisíců zaměstnanců a ukončení některých projektů, včetně zdravotní platformy Amazon Care, pomohlo společnosti k oživení.
Ve třetím čtvrtletí roku 2023 dosáhl Amazon meziročního nárůstu tržeb o 13 %, překonávající odhady Wall Street o 1,5 miliardy dolarů, a provozní zisk se více než ztrojnásobil. Hlavní příspěvek k růstu pocházel z e-commerce, kde severoamerický segment vykázal provozní zisk 4 miliardy dolarů, což bylo značné zlepšení oproti předchozí ztrátě.
Volný peněžní tok Amazonu v posledním roce vzrostl o 427 % na 17 miliard dolarů, což společnost staví do nejlepší finanční kondice za poslední roky. Amazon nyní disponuje prostředky pro další investice a překonání potenciálních výzev.
2. AWS je nejlepší důvod, proč investovat do Amazonu
Amazon je sice nejznámější díky svému internetovému obchodu, který představuje více než 80 % jeho příjmů, ale rychle se rozvíjející cloudová služba AWS se stala klíčovým motorem jeho růstu. Ve třetím čtvrtletí 2023 AWS přispěla 60 % k celkovým provozním příjmům Amazonu ve výši 11 miliard USD.
Růst trhu s cloudovými službami byl v posledních letech exponenciální, přičemž pandemie COVID-19 tento trend ještě urychlila. Firmy se masově přesouvaly online a adaptovaly hybridní pracovní modely. Cloud computing se navíc jeví jako jedna z nejziskovějších oblastí v rámci umělé inteligence. Společnosti se stále více obrací na cloudové služby, aby zlepšily produktivitu s využitím AI.
Odhaduje se, že trh s umělou inteligencí bude do roku 2030 růst průměrným tempem 37 % ročně, což by jeho hodnotu mohlo zvednout nad 1 bilion USD. AWS, se svým 32% podílem na trhu cloudových služeb, je skvěle postavena, aby z AI těžila.
AWS v posledním roce rozšířila svou paletu nástrojů AI a oznámila plány na vstup do výroby čipů. Díky finanční síle a prestiži značky by se Amazon mohl stát, pokud už není, dominantním hráčem v oblasti AI.
3. V roce 2024 zbývá ještě spousta prostoru pro nárůst
Navzdory loňskému růstu jsou akcie společnosti Amazon aktuálně o zhruba 17 % nižší než jejich historický maximální hodnota dosažená v červenci 2021. Toto číslo naznačuje, že v letošním roce by mohlo být pro akcie Amazonu stále dost místa pro růst. Prognózy ohledně zisku na akcii jsou ještě optimističtější.
Graf ukazuje možnost, že zisk společnosti Amazon by mohl do fiskálního roku 2024 přiblížit téměř 5 USD na akcii. Pokud tuto částku vynásobíme forwardovým poměrem ceny a zisku společnosti, který je 44, dostaneme cenu akcií ve výši 211 USD. To by předpokládalo nárůst cen akcií o 36 % v příštím fiskálním roce.
S ohledem na nedávné snahy o snižování nákladů a silné výnosy z cloudového byznysu by mohly akcie společnosti Amazon v roce 2024 představovat významnou investici.
Zdroj: The Motley Fool, zdroj úvodní fotografie: TheStreet
