Toto ocenění bylo na vrcholu spekulativního rozmezí 28 až 30 dolarů za akcii a dává společnosti Instacart hodnocení kolem 10 miliard dolarů. Během IPO bylo nabídnuto 22 milionů akcií, s 14,1 milionem od firmy a zbylých 7,9 milionu od současných akcionářů. V úterý budou akcie kótovány na burze Nasdaq pod označením “CART“.
Firma, stará jedenáct let, která dodává z obchodů jako Kroger, Costco a Wegmans, upravila cenu svých akcií, aby přilákala veřejné investory. Na počátku roku 2021, v době nejvyššího nárůstu pandemie, společnost Instacart získala financování na základě hodnocení 39 miliard dolarů, čili 125 dolarů za akcii, od předních venture kapitálových firem a velkých investorů.
Technologický IPO trh byl od prosince 2021 téměř neaktivní kvůli inflaci a vzrůstajícím úrokovým sazbám, které odradily investory. Výkony společnosti Instacart a nadcházející debut společnosti Klaviyo můžou naznačit, jaký bude postoj dalších velkých společností k trhu.
Instacart se zaměřil na ziskovost namísto růstu, ukázal schopnost být ziskový. Tržby vzrostly o 15% na 716 milionů dolarů ve druhém čtvrtletí, což je pokles o 40% oproti minulému roku a nárůst o 600% v prvních fázích pandemie. V polovině roku 2022 firma snížila počet pracovníků a udělala škrty v nákladech na podporu klientů a nákupčích.
Ve druhém čtvrtletí 2022 začala společnost Instacart vykazovat zisk, dosahujíc v posledním čtvrtletí čistého zisku 114 milionů dolarů, což je o 8 milionů více než předchozí rok.
Společnost Instacart je oceněn na 10 miliard dolarů, což odpovídá zhruba 3,5násobku jejích ročních příjmů. DoorDash, jeden z hlavních konkurentů společnosti Instacart, má hodnotu 4,25násobku svých tržeb. Ačkoliv DoorDash vykázal 33% nárůst příjmů v posledním čtvrtletí, stále vykazuje ztrátu. Společnost Uber se obchoduje za méně než trojnásobek tržeb. Jako konkurent společnosti Instacart je uvedena i její společnost Uber Eats, která se zabývá sdílením jízd.
Hlavními konkurenty Instacartu jsou Amazon a velké maloobchodní řetězce jako Target a Walmart, které nabízejí vlastní doručovací služby. Target získal službu Shipt v roce 2017 za 550 milionů dolarů.
Největším investorem Instacartu je Sequoia s podílem 15%. Ačkoli Sequoia má na papíře zisk více než 1 miliardy dolarů z celkové investice, akcie v hodnotě 50 milionů dolarů, zakoupené v roce 2021, nyní stojí jen asi čtvrtinu.
Spoluzakladatel společnosti Instacart, Apoorva Mehta, vlastní akcie v hodnotě více než 800 milionů dolarů a některé z nich prodává v rámci IPO. Mehta byl výkonným předsedou do roku 2021, kdy byl jmenován bývalý manažer Facebooku Fidji Simo generálním ředitelem. S uvedením společnosti na burzu Mehta opouští představenstvo a Simo se stává předsedou.
Goldman Sachs spolu s JPMorgan Chase řídí tuto akvizici.
Při IPO bylo uvolněno pouze asi 8% akcií společnosti Instacart. Z těchto akcií 36% pochází od současných akcionářů. Bylo zveřejněno, že spoluzakladatelé Brandon Leonardo a Maxwell Mullen prodávají každý 1,5 milionu akcií, zatímco Mehta prodává 700 tisíc. Několik bývalých zaměstnanců, včetně výkonných a technických pracovníků, společně prodává 3,2 milionu akcií.
Zdroj: CNBC, zdroj úvodní fotografie: Entrepreneur
